งบการเงินรวมไตรมาสที่ 2/2539 บมจ.ซิโน-ไทยฯ

รายงานการสอบทานงบการเงินระหว่างกาลรวม บริษัท ซิโน-ไทย เอ็นจีเนียริ่ง แอนด์ คอนสตรัคชั่น จำกัด (มหาชน) และบริษัทย่อย ไตรมาสที่ 2 สิ้นสุดวันที่ 30 มิถุนายน 2539 และ 2538 เสนอ ผู้ถือหุ้นบริษัท ซิโน-ไทย เอ็นจีเนียริ่ง แอนด์ คอนสตรัคชั่น จำกัด (มหาชน) ข้าพเจ้าได้สอบทานงบดุลรวม ณ วันที่ 30 มิถุนายน 2539 และ 2538 งบกำไร ขาดทุนและกำไรสะสมรวม สำหรับระยะเวลา 3 เดือน และ 6 เดือน สิ้นสุดวันเดียวกันของแต่ ละงวดของบริษัท ซิโน-ไทย เอ็นจีเนียริ่ง แอนด์ คอนสตรัคชั่น จำกัด (มหาชน) และบริษัท ย่อย ตามมาตรฐานที่กำหนดโดยสมาคมนักบัญชีและผู้สอบบัญชีรับอนุญาตแห่งประเทศไทย การสอบทานงบการเงินระหว่างกาลรวมนี้ ส่วนใหญ่ประกอบด้วย การทำความเข้า ใจเกี่ยวกับระบบในการจัดทำงบการเงิน การใช้วิธีวิเคราะห์เปรียบเทียบในการวิเคราะห์ข้อมูล ทางการเงิน และการสอบถามเจ้าหน้าที่ของบริษัทผู้มีหน้าที่เกี่ยวข้องทางการเงินและบัญชี ซึ่งการ สอบทานนี้มีขอบเขตจำกัดกว่าการตรวจสอบตามมาตรฐานการสอบบัญชีที่รับรองทั่วไป เพื่อแสดง ความเห็นต่องบการเงินรวมมาก ดังนั้นข้าพเจ้าจึงไม่อาจแสดงความเห็นต่องบการเงินรวมที่สอบ ทานได้ งบการเงินของบริษัท ซิโน-ไทย รีซอร์ส ดีเวลลอปเม้นท์ จำกัด (มหาชน) (เดิมชื่อ : บริษัท อ่าวขามไทย จำกัด (มหาชน)) และบริษัท สยามหินประดับ จำกัด สำหรับ ระยะเวลา 3 เดือน และ 6 เดือน สิ้นสุดวันที่ 30 มิถุนายน 2539 ที่รวมอยู่ในงบการเงิน ระหว่างกาลรวม สำหรับระยะเวลา 3 เดือน และ 6 เดือน สิ้นสุดวันเดียวกัน มียอดสินทรัพย์ เป็นร้อยละ 9.64 ของสินทรัพย์รวมและรายได้เป็นร้อยละ 0.82 ของรายได้รวม จัดทำโดยผู้ บริหารของบริษัทย่อยซึ่งยังไม่ได้รับการตรวจสอบหรือสอบทานโดยผู้สอบบัญชีตามมาตรฐานการสอบ บัญชีหรือมาตรฐานการสอบทานงบการเงิน ดังที่กล่าวในหมายเหตุประกอบงบการเงินข้อ 3 ในปี 2537 บริษัทได้เปลี่ยนวิธีการ บันทึกบัญชี เงินลงทุนในบริษัทร่วม จากวิธีราคาทุนเป็นวิธีส่วนได้เสีย โดยส่วนได้เสียในกำไรของ บริษัทร่วมในงบการเงินสำหรับระยะเวลา 3 เดือน และ 6 เดือน สิ้นสุดวันที่ 30 มิถุนายน 2539 และ 2538 จำนวนเงิน 11.39 ล้านบาท และ 33.90 ล้านบาท 9.06 ล้านบาท และ 23.07 ล้านบาท ตามลำดับ ได้ถือตามข้อมูลที่จัดทำโดยผู้บริหารของบริษัทร่วม ข้าพเจ้าไม่พบสิ่งที่เป็นสาระสำคัญ ซึ่งควรนำมาปรับปรุงงบการเงินระหว่างกาลรวม นี้ให้เป็นไปตามหลักการบัญชีที่รับรองทั่วไป จากการสอบทานของข้าพเจ้าดังกล่าวข้างต้น (นายนิรันดร์ ลีลาเมธวัฒน์) ผู้สอบบัญชีรับอนุญาตเลขที่ 2316 บริษัท สำนักงาน พีทมาร์วิค สุธี จำกัด กรุงเทพฯ 7 สิงหาคม 2539 บริษัท ซิโน-ไทย เอ็นจีเนียริ่ง แอนด์ คอนสตรัคชั่น จำกัด (มหาชน) และบริษัทย่อย งบดุลรวม (ยังไม่ได้ตรวจสอบ) (จำนวนเงินพันบาท) 30 มิถุนายน สินทรัพย์ 2539 2538 สินทรัพย์หมุนเวียน เงินสดและเงินฝากธนาคาร 100,344 115,422 ตั๋วเงินรับ - บริษัทการเงิน 1,491,572 492,000 เงินลงทุนระยะสั้น 582,497 282,044 ลูกหนี้การค้า - สุทธิ (หมายเหตุ 2) 1,790,714 1,493,166 ลูกหนี้บริษัทร่วมและบริษัทอื่นที่เกี่ยวข้องกัน - สุทธิ 33,028 40,438 ลูกหนี้เงินประกันผลงาน - สุทธิ 328,481 355,245 สินค้าคงเหลือ 237,464 169,173 งานระหว่างก่อสร้างตามสัญญา (หมายเหตุ 2) 309,041 568,859 สินทรัพย์หมุนเวียนอื่น 104,812 76,353 รวมสินทรัพย์หมุนเวียน 4,977,953 3,592,700 เงินให้กู้ยืม และเงินทดรองแก่กรรมการและลูกจ้าง 13,001 6,845 เงินให้กู้ยืมแก่บริษัทร่วมและบริษัทอื่นที่เกี่ยวข้องกัน 4,240 4,240 เงินลงทุน (หมายเหตุ 3) 1,017,445 481,689 ส่วนเกินของราคาทุนที่สูงกว่าราคาตามบัญชีของเงินลงทุน 99,366 - ที่ดิน อาคารและอุปกรณ์ - สุทธิ 1,698,050 414,889 อาคารชุด 156,432 159,193 เงินล่วงหน้าซื้ออาคารชุด 64,667 64,219 สินทรัพย์อื่น 127,335 125,636 รวมสินทรัพย์ 8,158,489 4,849,411 _____________________ _____________________ กรรมการ กรรมการ ดูหมายเหตุประกอบงบการเงินรวม บริษัท ซิโน-ไทย เอ็นจีเนียริ่ง แอนด์ คอนสตรัคชั่น จำกัด (มหาชน) และบริษัทย่อย งบดุลรวม (ยังไม่ได้ตรวจสอบ) (จำนวนเงินพันบาท) 30 มิถุนายน หนี้สินและส่วนของผู้ถือหุ้น 2539 2538 หนี้สินหมุนเวียน เงินเบิกเกินบัญชีและเงินกู้ยืมจากธนาคาร 465,955 166,679 เจ้าหนี้ทรัสต์รีซีท 35,670 9,067 เงินกู้ยืมระยะสั้น 1,510,000 50,000 เจ้าหนี้การค้า 694,104 623,403 เจ้าหนี้บริษัทร่วมและบริษัทอื่นที่เกี่ยวข้องกัน 52,391 7,703 ส่วนของเงินกู้ยืมระยะยาวที่ถึงกำหนดชำระภายใน 1 ปี 41,250 - เงินรับล่วงหน้าตามสัญญา 266,102 193,652 ภาษีเงินได้ค้างจ่าย 6,359 12,913 หนี้สินหมุนเวียนอื่น 181,405 167,922 รวมหนี้สินหมุนเวียน 3,253,236 1,231,339 หุ้นกู้แปลงสภาพ (หมายเหตุ 4) 2,033,600 2,033,600 สำรองเพื่อการไถ่ถอนหุ้นกู้แปลงสภาพ 27,485 10,252 หนี้สินอื่น 35,237 6,321 ส่วนเกินของราคาตามบัญชีที่สูงกว่าราคาทุนของเงินลงทุน(หมายเหตุ 3) 63,820 25,071 รวมหนี้สิน 5,413,378 3,306,583 ส่วนของผู้ถือหุ้นส่วนน้อย 97,143 - ส่วนของผู้ถือหุ้น ทุนเรือนหุ้น มูลค่าหุ้นละ 10 บาท (หมายเหตุ 5) ทุนจดทะเบียน หุ้นบุริมสิทธิ 7,000,000 หุ้น 70,000 70,000 หุ้นสามัญ 68,000,000 หุ้น 680,000 680,000 ทุนที่ออกและชำระเต็มมูลค่าแล้ว หุ้นบุริมสิทธิ 7,000,000 หุ้น 70,000 70,000 หุ้นสามัญ 23,000,000 หุ้น 230,000 230,000 ส่วนเกินมูลค่าหุ้น 486,000 486,000 ส่วนเกินทุนจากการตีราคาสินทรัพย์ (หมายเหตุ 6) 1,020,544 - กำไรสะสม จัดสรรแล้ว - สำรองตามกฎหมาย 56,143 31,055 ยังไม่ได้จัดสรร 785,281 725,773 รวมส่วนของผู้ถือหุ้น 2,647,968 1,542,828 รวมหนี้สินและส่วนของผู้ถือหุ้น 8,158,489 4,849,411 _____________________ _____________________ กรรมการ กรรมการ ดูหมายเหตุประกอบงบการเงินรวม บริษัท ซิโน-ไทย เอ็นจีเนียริ่ง แอนด์ คอนสตรัคชั่น จำกัด (มหาชน) และบริษัทย่อย งบกำไรขาดทุนและกำไรสะสมรวม (ยังไม่ได้ตรวจสอบ) (จำนวนเงินพันบาท ระยะเวลา 3 เดือน ระยะเวลา 6 เดือน เว้นแต่กำไรต่อหุ้น) สิ้นสุดวันที่ 30 มิถุนายน สิ้นสุดวันที่ 30 มิถุนายน 2539 2538 2539 2538 รายได้ (หมายเหตุ 2) รายได้จากงานก่อสร้างและการขาย 1,528,574 1,397,776 3,107,692 2,688,472 ส่วนของกำไรของบริษัทร่วม 11,385 9,063 33,899 23,066 รายได้อื่น 89,790 54,573 139,078 91,371 รวมรายได้ 1,629,749 1,461,412 3,280,669 2,802,909 ค่าใช้จ่าย (หมายเหตุ 2) ต้นทุนงานก่อสร้างและต้นทุนขาย 1,345,939 1,189,595 2,736,191 2,322,326 ค่าใช้จ่ายในการขายและบริหาร 141,288 102,152 257,846 187,925 ดอกเบี้ยจ่าย 47,410 5,317 75,138 9,837 ดอกเบี้ยจ่าย - หุ้นกู้แปลงสภาพ 23,852 10,824 34,941 21,635 ภาษีเงินได้ 30,800 42,564 55,823 71,887 รวมค่าใช้จ่าย 1,589,289 1,350,452 3,159,939 2,613,610 กำไรสุทธิก่อนหักส่วนของผู้ถือหุ้นส่วนน้อย 40,460 110,960 120,730 189,299 กำไรส่วนของผู้ถือหุ้นส่วนน้อย 4,807 - 6,225 - กำไรสุทธิ 45,267 110,960 126,955 189,299 กำไรสะสมที่ยังไม่ได้จัดสรรต้นงวด 865,482 703,639 821,648 639,303 ส่วนปรับปรุงกำไรสะสมต้นปีของบริษัทย่อยที่นำมา รวมในงบการเงินรวม - - (15,340) - ค่าความนิยมของเงินลงทุนในบริษัทร่วมตัดบัญชี และส่วนแบ่งในกำไร(ขาดทุน) ตามวิธีส่วนได้เสียในบริษัทร่วม ยกมาต้นงวด (หมายเหตุ 3) 102,989 62,218 80,475 47,779 ส่วนปรับปรุงกำไรสะสมต้นงวดของบริษัทร่วม เนื่องจากการเปลี่ยนแปลงสัดส่วนการถือหุ้น - (7,018) - (6,582) กำไรจัดสรร สำรองตามกฏหมาย (18,457) (16,526) (18,457) (16,526) เงินปันผลจ่าย (210,000) (127,500) (210,000) (127,500) กำไรสะสมที่ยังไม่ได้จัดสรรสิ้นงวด 785,281 725,773 785,281 725,773 กำไรต่อหุ้น (บาท) 1.51 3.70 4.23 6.31 ดูหมายเหตุประกอบงบการเงินรวม บริษัท ซิโน-ไทย เอ็นจีเนียริ่ง แอนด์ คอนสตรัคชั่น จำกัด (มหาชน) และบริษัทย่อย หมายเหตุประกอบงบการเงินรวม 30 มิถุนายน 2539 และ 2538 (ยังไม่ได้ตรวจสอบ) หมายเหตุ 1 - มูลฐานของงบการเงินรวม 1.1 มูลฐานในการจัดทำงบการเงินรวม งบการเงินรวมของบริษัท ซิโน-ไทย เอ็นจีเนียริ่ง แอนด์ คอนสตรัคชั่น จำกัด (มหาชน) และบริษัทย่อย ที่นำมาจัดทำงบการเงินรวม ได้จัดทำขึ้นตามหลักการ บัญชีที่รับรองทั่วไป และตามข้อกำหนดของตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทย 1.2 เกณฑ์การเสนองบการเงินรวม งบการเงินรวมสำหรับระยะเวลา 3 เดือน และ 6 เดือน สิ้นสุดวันที่ 30 มิถุนายน 2539 ประกอบด้วย งบการเงินของบริษัท ซิโน-ไทย เอ็นจีเนียริ่ง แอนด์ คอนสตรัคชั่น จำกัด (มหาชน) และงบการเงินของบริษัท ซิโน-ไทย คอนสตรัคชั่น เซอร์วิส จำกัด และบริษัท ซิโน- ไทย รีซอร์ส ดีเวลลอปเม้นท์ จำกัด (มหาชน) (เดิมชื่อ : บริษัท อ่าวขามไทย จำกัด (มหาชน))ซึ่งเป็นบริษัทย่อยที่บริษัทใหญ่ ถือหุ้น ณ วันที่ 30 มิถุนายน 2539 ร้อยละ 99.99 และ 51.00 ตามลำดับ และ งบการเงินของบริษัท สยามหินประดับ จำกัด สำหรับระยะเวลา 3 เดือน และ 6 เดือน สิ้นสุดวันที่ 30 มิถุนายน 2539 ซึ่งเป็นบริษัทย่อยที่บริษัท ซิโน-ไทย รีซอร์ส ดีเวลลอปเม้นท์ จำกัด (มหาชน) (เดิมชื่อ : บริษัท อ่าวขามไทย จำกัด (มหาชน) ) ถือหุ้น ณ วันที่ 30 มิถุนายน 2539 ร้อยละ 70 เนื่องจากบริษัท ซิโน-ไทย เอ็นจีเนียริ่ง แอนด์ คอนสตรัคชั่น จำกัด (มหาชน) มีส่วนร่วมในการกำหนดนโยบาย ทางการเงินและการดำเนินงาน งบการเงินรวมสำหรับระยะเวลา 3 เดือน และ 6 เดือน สิ้นสุดวันที่ 30 มิถุนายน 2538 ประกอบด้วย งบการเงินของบริษัท ซิโน-ไทย เอ็นจีเนียริ่ง แอนด์ คอนสตรัคชั่น จำกัด (มหาชน) และงบการเงินของ บริษัท ซิโน-ไทย คอนสตรัคชั่น เซอร์วิส จำกัด ซึ่งเป็นบริษัทย่อยที่บริษัทใหญ่ถือหุ้น ณ วันที่ 30 มิถุนายน 2538 ร้อยละ 99.99 ในการจัดทำงบการเงินรวมได้ตัดรายการค้าและยอดคงเหลือระหว่างกันที่เป็นสาระ สำคัญออกแล้ว 1.3 ส่วนเกินของราคาตามบัญชีที่สูงกว่าราคาทุนของเงินลงทุน และส่วนเกินของ ราคาทุนที่สูงกว่าราคาตามบัญชีของเงินลงทุน ส่วนเกินของราคาตามบัญชีที่สูงกว่าราคาทุนของเงินลงทุน ซึ่งเกิดจากการที่บริษัท ใหญ่เข้าไปถือหุ้นในบริษัทย่อยในปีก่อน ๆ ได้ถูกตัดบัญชีและแสดงอยู่ในกำไรสะสม ณ วันซื้อ ส่วนเกินของราคาทุนที่สูงกว่าราคาตามบัญชีของเงินลงทุนในบริษัทย่อยแห่งหนึ่งมี กำหนดตัดบัญชีเป็นค่าใช้จ่ายตามวิธีเส้นตรงภายในระยะเวลา 10 ปี หมายเหตุ 2 - สรุปนโยบายการบัญชีที่สำคัญ การรับรู้รายได้ รายได้จากงานก่อสร้างของบริษัทใหญ่บันทึกตามอัตราส่วนร้อยละของงานที่ทำเสร็จ ซึ่ง ประเมินโดยวิศวกรของบริษัท รายได้ที่บันทึกตามอัตราส่วนร้อยละของงานที่ทำเสร็จส่วนที่ เกินกว่ารายได้ที่มีการเรียกเก็บเงินตามใบกำกับสินค้าแล้วทั้งสิ้นบันทึกเป็นลูกหนี้การค้า รายได้อื่นบันทึกตามเกณฑ์สิทธิ การรับรู้ค่าใช้จ่าย ต้นทุนงานก่อสร้างบันทึกตามอัตราส่วนร้อยละของงานที่ทำเสร็จของราคาต้นทุนโดยประมาณ หรือตามต้นทุนงานก่อสร้างที่เกิดขึ้นจริง ผลต่างระหว่างต้นทุนที่บันทึกตามอัตราส่วนร้อยละของ งานที่ทำเสร็จของราคาต้นทุนโดยประมาณและต้นทุนงานก่อสร้างที่เกิดขึ้นจริง ในกรณีที่บริษัท บันทึกต้นทุนตามอัตราส่วนร้อยละของงานที่ทำเสร็จบันทึกเป็นงานระหว่างก่อสร้างตามสัญญา ค่าใช้จ่ายบันทึกตามเกณฑ์สิทธิ หมายเหตุ 3 - การเปลี่ยนแปลงทางบัญชี ในปี 2537 บริษัทใหญ่ได้เปลี่ยนวิธีการบันทึกบัญชีเงินลงทุนในบริษัทร่วมจากวิธีราคาทุนเป็น วิธีส่วนได้เสีย การบันทึกเงินลงทุนในบริษัทร่วม โดยวิธีส่วนได้เสียในงบการเงินสำหรับระยะเวลา 3 เดือน และ 6 เดือน สิ้นสุดวันที่ 30 มิถุนายน 2539 และ 2538 ได้ใช้ข้อมูลทางการเงิน เพื่อการตีราคาเงินลงทุนที่จัดทำโดยผู้บริหารของบริษัทร่วม ซึ่งยังมิได้รับการตรวจสอบหรือ สอบทานโดยผู้สอบบัญชีตามมาตรฐานการสอบบัญชี หรือมาตรฐานการสอบทานงบการเงิน สำหรับเงินลงทุนในบริษัทร่วม ผลกระทบต่อกำไรสะสมยกมา ณ วันต้นงวดสำหรับระยะเวลา 3 เดือน และ 6 เดือน สิ้น สุดวันที่ 30 มิถุนายน 2539 และ 2538 หากได้ใช้วิธีการบัญชีเงินลงทุนตามวิธีส่วนได้เสีย ตั้งแต่วันที่ได้รับเงินลงทุนมาได้แสดงไว้เป็นรายการแยกต่างหากในงบกำไรขาดทุนและกำไร สะสม การเปลี่ยนแปลงนโยบายบัญชีดังกล่าวได้กระทำขึ้น เพื่อให้สอดคล้องกับแนวทางปฏิบัติที่กำหนด โดยตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทย ตามหนังสือลงวันที่ 30 ธันวาคม 2536 ในปี 2539 และ 2538 บริษัทร่วมแห่งหนึ่งได้เพิ่มทุนจดทะเบียน โดยออกจำหน่ายหุ้นเพิ่มทุน ในราคาที่สูงกว่าราคาตามมูลค่าแก่ผู้ถือหุ้นใหม่ทั้งจำนวน โดยมีผลให้ส่วนได้เสียของบริษัทใน บริษัทร่วมดังกล่าวเพิ่มขึ้นจำนวน 43.12 ล้านบาท และ 25.71 ล้านบาท ตามลำดับ บริษัท ได้บันทึกส่วนได้เสียที่เพิ่มขึ้นจากการเพิ่มทุนจดทะเบียนของบริษัทร่วมดังกล่าวเป็นส่วนเกินของ ราคาตามบัญชีที่สู่งกว่าราคาทุนของเงินลงทุน โดยแสดงภายใต้หนี้สินไม่หมุนเวียนในงบการ เงินและมีกำหนดตัดบัญชีตามวิธีเส้นตรงภายในระยะเวลา 10 ปี ผลกระทบจากการเปลี่ยนแปลงวิธีการบันทึกบัญชีเงินลงทุนจากวิธีราคาทุนเป็นวิธีส่วนได้เสียใน งบการเงินสำหรับระยะเวลา 3 เดือน และ 6 เดือน สิ้นสุดวันที่ 30 มิถุนายน มีดังนี้ ระยะเวลา 3 เดือน ระยะเวลา 6 เดือน (จำนวนเงินล้านบาท นอกจากกำไรต่อหุ้น) ล้านบาท ล้านบาท 2539 2538 2539 2538 เงินลงทุนเพิ่มขึ้น 184.60 88.58 184.60 88.58 กำไรสะสมต้นงวดเพิ่มขึ้น 102.99 55.20 80.48 41.20 กำไรสุทธิเพิ่มขึ้น 11.39 9.06 33.90 23.07 กำไรต่อหุ้นเพิ่มขึ้น (บาท) 0.38 0.30 1.13 0.77 หมายเหตุ 4 - หุ้นกู้แปลงสภาพ บริษัทใหญ่ออกหุ้นกู้แปลงสภาพ ไม่มีหลักประกัน มูลค่า 80,000,000 เหรียญสหรัฐ เมื่อวัน ที่ 17 ธันวาคม 2536 ดอกเบี้ยอัตรา 1.75% สุทธิจากภาษีหัก ณ ที่จ่าย กำหนดจ่ายปีละ ครั้งในวันที่ 17 ธันวาคม ทุกปี เริ่มแต่วันที่ 17 ธันวาคม 2537 และชำระคืนในวันที่ 17 ธันวาคม 2546 ตั้งแต่วันที่ 20 มกราคม 2537 จนถึงวันที่ 31 ตุลาคม 2546 หุ้นกู้แต่ละหุ้นมีสิทธิแปลงสภาพ เป็นหุ้นสามัญของบริษัทที่ชำระค่าหุ้นเต็มจำนวนแล้วได้ ในราคาที่กำหนดเบื้องต้น 424 บาท ต่อหุ้น ตามข้อบังคับของบริษัทบุคคลต่างประเทศอาจถือหุ้นของบริษัทเนื่องจากการใช้สิทธิแปลง สภาพหุ้นกู้ได้ไม่เกิน 45% ของทุนเรือนหุ้นของบริษัทที่ออก หากมีการแปลงสภาพหุ้นกู้ทั้งสิ้น จำนวนหุ้นสามัญทั้งสิ้นที่พึงออกจากการแปลงสภาพจะเท่ากับประมาณ 14% ของทุนเรือนหุ้นที่ ออกหลังจากแปลงสภาพแล้ว บริษัทใหญ่อาจไถ่ถอนหุ้นกู้บางส่วนหรือทั้งหมดได้ตั้งแต่วันที่ 31 ธันวาคม 2539 เป็นต้นไป ใน ราคาตามมูลค่าหุ้นกู้ ทั้งนี้ภายใต้เงื่อนไขที่ว่าหุ้นของบริษัทมีราคาปิดในตลาดหลักทรัพย์ก่อนไถ่ ถอนไม่ต่ำกว่า 150% ของราคาไถ่ถอน ผู้ถือหุ้นกู้มีสิทธิเรียกให้บริษัทใหญ่ไถ่ถอนหุ้นกู้ในวันที่ 17 ธันวาคม 2539 ในราคา 112.1637 % ของมูลค่าหุ้นกู้ บริษัทใหญ่มีแผนการเงินที่จะใช้เงินที่ได้จากการออกหุ้นเพื่อชำระหนี้ของบริษัท ให้กู้ยืมแก่ บริษัทในเครือ และใช้เป็นทุนหมุนเวียนของบริษัท ที่ประชุมใหญ่วิสามัญผู้ถือหุ้นของบริษัทได้มีมติเมื่อวันที่ 10 พฤศจิกายน 2536 อนุมัติให้บริษัท ออกหุ้นกู้แปลงสภาพนี้ได้ และให้สำรองหุ้นสามัญที่ยังมิได้เรียกชำระ จำนวน 6 ล้านหุ้น มูล ค่าหุ้นละ 10 บาท เพื่อรองรับการแปลงสภาพหุ้นกู้เป็นหุ้นสามัญนี้ บริษัทใหญ่บันทึกสำรองเพื่อการไถ่ถอนหุ้นกู้ในราคาที่สูงกว่าราคาตามมูลค่าหุ้นกู้จำนวน 12.1637% ในสัดส่วนร้อยละ 10 และร้อยละ 5 ของมูลค่าหุ้นกู้จำนวน 80,000 หุ้น ในปี 2539 และ 2538 ตามลำดับ โดยได้รวมภาษีหัก ณ ที่จ่ายไว้แล้วตามมติที่ประชุมคณะกรรม การบริหารครั้งที่ 29/2539 เมื่อวันที่ 28 มิถุนายน 2539 และครั้งที่ 32/2538 เมื่อ วันที่ 14 มิถุนายน 2538 ณ วันที่ 30 มิถุนายน 2539 และ 2538 สำรองดังกล่าวมีจำนวน เงินประมาณ 27.48ล้านบาท และ 10.25 ล้านบาท ตามลำดับ ซึ่งได้แสดงเป็นสำรอง เพื่อการไถ่ถอนหุ้นกู้แปลงสภาพ ในงบการเงิน หมายเหตุ 5 - ทุนเรือนหุ้น ที่ประชุมใหญ่วิสามัญผู้ถือหุ้นของบริษัทใหญ่ได้มีมติพิเศษ เมื่อวันที่ 6 พฤศจิกายน 2534 และ วันที่ 22 พฤศจิกายน 2534 ให้เพิ่มทุนเรือนหุ้นของบริษัทจาก 255 ล้านบาท ซึ่งประกอบ ด้วยหุ้นบุริมสิทธิ 7 ล้านหุ้น มูลค่าหุ้นละ 10 บาท และหุ้นสามัญ 18.5 ล้านหุ้น มูลค่าหุ้นละ 10 บาท เป็น 750 ล้านบาท แบ่งออกเป็นหุ้นบุริมสิทธิ 7 ล้านหุ้น มูลค่าหุ้นละ 10 บาท และหุ้นสามัญ 68 ล้านหุ้น มูลค่าหุ้นละ 10 บาท โดยนำหุ้นสามัญออกจำหน่ายครั้งแรก ในเดือนมิถุนายน 2535 จำนวน 4.5 ล้านหุ้น ในราคาหุ้นละ 118 บาท บริษัทได้จด ทะเบียนเพิ่มทุนดังกล่าว เมื่อวันที่ 29 กรกฎาคม 2535 ที่ประชุมใหญ่วิสามัญผู้ถือหุ้นของบริษัทใหญ่ เมื่อวันที่ 23 กรกฎาคม 2536 ได้มีมติให้ยืนยันมติ พิเศษการเพิ่มทุนของที่ประชุมใหญ่วิสามัญผู้ถือหุ้น เมื่อวันที่ 6 พฤศจิกายน 2534 และวันที่ 22 พฤศจิกายน 2534 หมายเหตุ 6 - ส่วนเกินทุนจากการตีราคาสินทรัพย์ ในปี 2539 บริษัทใหญ่และบริษัทย่อยแห่งหนึ่ง ได้ตีราคาที่ดินเพิ่มจำนวน 834.57 ล้านบาท และ 185.97 ล้านบาท ตามลำดับ ตามมติที่ประชุมคณะกรรมการบริหาร ครั้งที่ 12/2539 เมื่อวันที่ 28 มีนาคม 2539 และครั้งที่ 4/2539 เมื่อวันที่ 28 มิถุนายน 2539 และได้บัน ทึกส่วนที่ตีราคาเพิ่มดังกล่าวเป็นส่วนเกินทุนจากการตีราคาสินทรัพย์ในส่วนของผู้ถือหุ้น หมายเหตุ 7 - การจัดประเภทรายการใหม่ งบการเงินรวมงวด 2538 ที่นำมาแสดงเปรียบเทียบ ได้จัดประเภทรายการใหม่ให้สอด คล้องกับงบการเงินรวมงวด 2539